Kortlopende schulden
Schulden die binnen 1 jaar moeten worden afbetaald.
Kortlopende schulden zijn alles wat een bedrijf binnen 12 maanden moet terugbetalen. Bv:
- Openstaande facturen aan leveranciers (accounts payable)
- BTW en loonbelasting nog af te dragen
- Korte leningen / kortlopende delen van langlopende leningen
- Werknemerssalarissen nog uit te betalen
- Belastingschulden
Op de balans staat dit onder 'current liabilities' (Engelse term).
Waarom dit relevant is voor beleggers:
De current ratio = vlottende activa ÷ kortlopende schulden. Vertelt of het bedrijf z'n kortdurende rekeningen kan betalen.
-
2: ruim, kan crisis aan
- 1-2: gezond
- <1: spannend, mogelijk cash-krapte
De nóg strengere quick ratio doet hetzelfde maar zonder voorraden (want voorraden moet je nog verkopen, en in een crisis lukt dat niet snel).
Kortlopende schulden zijn niet per se slecht. Bedrijven met veel leveranciers-krediet (jaar lang krediet bij hun supply chain) hebben hoge kortlopende schulden, maar dat is gewoon hoe ze opereren. Vergelijk altijd binnen dezelfde sector.